AMER 每週法遵匯報｜2026.11.09

本期選題期間為2026年11月2日至8日，資料核查截至11月9日13:15 UTC；內容為區域重點彙整，非全區完整監測。

SEC 幕僚補充加密資產治理與控制權判斷

事件概要

SEC 企業融資部幕僚於11月2日新增 FAQ 第1.4至1.6題，說明廣泛參與的治理制度、核心控制方對參與權限的控制，以及系統具備功能與去中心化的差別。這些內容是幕僚見解，不是 SEC 規則或經委員會核准的聲明，本身沒有法律效力。

WHY 觀點

採用 DAO 或去中心化的名稱，不能取代控制權分析。FAQ 關注參與者是否協同行動，以及誰實際掌握營運、經濟或表決控制權，包括單方面限制使用者、驗證者或變更協定的權限。

實務意義

專案與平台可據此盤點表決委託、協同行動安排及管理者權限，再作個別法律評估；不能直接推論某種治理形式或代幣因此一律豁免。

後續看點

後續應分別追蹤委員會正式措施與專案實際控制結構的變化，並將本次幕僚更新、既有解釋公告及加密資產規則草案分開處理。

來源：FAQs 1.4–1.6, added 2 November 2026; no standalone release number

CFTC 要求檢視指定合約市場的境內地理限制

事件概要

CFTC 於11月5日公布對指定合約市場（DCM）公平准入要求的解釋。新聞稿要求 DCM 於30日內停止違反該要求的美國境內地理限制，或向市場監督部說明無法遵循的原因。新聞稿並請 DCM 於30日內確保接入市場的中介機構未妨礙且遵循其公平准入要求，否則向該部說明無法配合的原因。

WHY 觀點

這是 CFTC 對既有准入規範的解釋，不等於所有事件合約均已獲准，也不是解決州法爭議的法院裁判。

實務意義

DCM 與中介機構應盤點哪些地點限制會影響交易、限制由誰設定，以及其法律或營運依據。不能僅憑這份公告，就認定可以忽略適用的法院命令。

後續看點

11月9日讀取的 CFTC 預刊版本，仍未填入以正式刊登為準的生效日期；本次未核實正式刊登日期，也未推算可據以執行的期限。調整地理限制前，應核對正式文件及相關法院命令。

來源：Release 9323-26 · DCM Impartial Access Requirements; approved pre-publication interpretation, 17 CFR Part 38

加拿大提出加密 ATM 與金融犯罪防制法案

事件概要

加拿大 S-8 法案於11月3日完成參議院一讀，擬強化金錢服務業者（MSB）管理，並將加密 ATM 的營運、場地提供、現金處理與相關軟體納入規範。擬議違法條款設有省級牌照例外。截至查核時，法案待參議院二讀，尚未成為法律。

WHY 觀點

這份草案影響的不只有 ATM 營運商，也涵蓋部分供應鏈角色。其設計中，聯邦 MSB 登記與省級牌照各有功能，不能視為同一種許可。

實務意義

業者與供應商可先判斷哪些擬議條文可能適用，以及適用牌照例外需要哪些資料。但不宜宣稱全國加密 ATM 已被立即禁止，也不能假設每一省都已提供相應牌照。

後續看點

應追蹤修正內容與分階段生效安排。一讀版本對不同條文設有不同時程，其中加密 ATM 擬議違法條款規劃在御准後18個月施行；目前仍以法案最終通過為前提。

來源：News release dated 3 November 2026; Bill S-8 · Bill S-8, 45th Parliament, first session · Bill S-8 first-reading text; clauses 2–10, 30, 51

OFAC 將八家加拿大金錢服務業者列入制裁名單

事件概要

OFAC 於11月6日依第13902號行政命令，將八家加拿大 MSB 列入制裁名單。美國財政部將行動原因連結至伊朗數位資產領域的活動，FINTRAC 也確認與 OFAC、FinCEN 協作。這是行政制裁指定，本文不將官方指控視為刑事定罪。

WHY 觀點

這次需要立即辨識的變化是制裁名單更新，而不是加拿大所有 MSB 或所有數位資產匯轉都遭到禁止。

實務意義

有相關交易曝險的企業，應依官方名稱、別名與識別資訊更新交易對手及持股關係篩查，並確認美國管轄連結、資產凍結規則與許可例外。加拿大登記資格不能取代對美國制裁風險的個別判斷。

後續看點

留意後續名單異動及官方許可。FINTRAC 的協作聲明，不能直接證明它已撤銷每一家被指定業者的登記；若有加拿大另行處分，仍須分別核實。

BVI 財務申報修正生效，新表格依2027年提交時點適用

事件概要

BVI 公司與有限合夥財務申報修正命令於10月30日刊憲、11月2日生效，FSC 並於11月6日發布填報指引。公告與指引將新表格適用範圍連結至2027年起應提交的年度財務申報，不能改寫成僅適用於2027年開始的會計年度。

WHY 觀點

法規生效日與申報應提交的時間是兩個不同判斷。若以錯誤年度切分，可能讓本應使用新格式的申報仍沿用舊表。

實務意義

企業與註冊代理人應先將未來申報期限對照新增資訊欄位，找出需要補齊的資料。這次是財務資訊申報調整，本身不是新增稅負。

後續看點

各實體的申報義務與豁免仍須對照法規確認。FSC 指引協助填報，但明示法規優先；詳細操作與個案適用，應另行處理，不宜僅憑週報作結論。

來源：Industry Circular 29 of 2026 · Industry Circular 31 of 2026 · S.I. 2026 No. 71, BVI Business Companies (Financial Return) (Amendment) Order 2026 · S.I. 2026 No. 72, Limited Partnership (Financial Return) (Amendment) Order 2026 · Guidance on Completing Annual Financial Returns, issued 6 November 2026, 18 pages

巴西最高法院暫停下級法院審理博弈措施違憲爭議

事件概要

巴西 Supremo Tribunal Federal（STF，聯邦最高法院）法官 Luiz Fux 於11月8日在 ADI 8027 案簽署暫時裁定，命令全國普通審級法院暫停審理對第1,394/2026號臨時措施提出的違憲爭議。該措施涉及固定賠率投注。暫停審理持續至最高法院就相關憲法爭議作成終局裁判，並須提交全院會議確認。法院於11月9日公布此項消息。

WHY 觀點

此裁定調整的是訴訟程序，並非對該措施是否合憲作成終局判斷，也不等於全面准許業者恢復投注業務。

實務意義

業者及交易相對人應先由法律顧問評估暫停審理對個別案件的影響，再決定是否能依賴個案禁制令或調整營運。

後續看點

留意全院會議確認程序，以及法院在 ADI 8024、8027、8028 及 8035 案的實體裁判。

來源：ADI 8027暫時裁定，2026年11月8日 · 最高法院公告，2026年11月9日

本期選錄美國、加拿大、巴西及英屬維京群島的 Web3、金融、預測市場與博弈動態，不代表美洲各地或跨境稅務規範的完整更新。